引 言
10年之內(nèi)你如何將 1萬美元變成 1000萬美元
美國人最大的恐懼是退休后花光了所有的錢。
《今日美國》的調(diào)查
人們生活拮據(jù)的首要原因是由于他們聽從窮人或銷售人員的理財建議。
富爸爸
美國亞利桑那州鳳凰城的一家當(dāng)?shù)貓蠹埧�登了一篇文章，它是特地為我的書《富爸爸財富大趨勢》（Rich Dads Prophecy）撰寫的。雖然這篇文章保持著公正和不偏不倚，但記者在文章結(jié)尾時順口說出的一句話讓我感到心煩意亂。他針對我最近投資獲得的 39%收益率而大放厥詞。我感到他的評語暗帶諷刺：如果我不是在撒謊，就是夸大了自己的投資回報。
現(xiàn)今社會，我們大多數(shù)人討厭自吹自擂或者夸大其詞的人。我知道我不會把這種人放在心上。因為我沒有吹�；蛘哐赃^其實，所以，他的評語讓我感到難受。事實上，我做的恰好相反。我講出來的回報率實際上是打了折扣的。換言之，我的投資回報并不只是紙面上的收益。我的錢生錢的現(xiàn)金回報率是以我口袋中
真實的貨幣計算的，并且這一投資回報率要遠遠高于 39%。
他的評論讓我煩悶了好幾天。最后，我打電話，并且要求跟他預(yù)約見面的時間，以便我可以糾正他的誤解。我告訴他我不希望他再寫更多關(guān)于我的文章，或者發(fā)表一份撤銷這篇文章的聲明。我只要求和我的會計一起去他的辦公室，向他展示我的證據(jù)，并解釋這個 39%是如何獲得的。他誠懇地接受了預(yù)約，并約好了見面時間。
在我和我的會計向他解釋 39%的回報率是如何獲得的，并且它確實被低估了之后，他只是評論道：好吧，普通投資者可做不到你這樣。
對于他的評論，我的回答是：我從來沒說過他們能夠做到。
然后他說：你這樣做風(fēng)險很大。
我對他這一說法答復(fù)道：在最近幾年里，幾百萬投資者已經(jīng)賠了幾十億美元，很多的損失來自于投資股票或者共同基金，這是你評論的。許多長期投資于共同基金而賠了錢的人將永遠不可能退休。這難道不是風(fēng)險嗎？
嗯，那是因為企業(yè)舞弊行為太多了。他回答道，仍然在為自己辯解。
不完全對。但是，有多少賠錢的人是因為聽了理財規(guī)劃師、股票經(jīng)紀(jì)人和財經(jīng)記者的壞建議呢？如果長期投資于共同基金是一個很棒的主意，為什么還會有那么多的人賠了那么多的錢呢？
我堅持我的建議，那位記者如此回答，我還是會說，對普通投資者來說，最好的投資方案依然是長期投資于一個共同基金的資產(chǎn)組合同時保持投資多樣化。
我同意，我回答說，你的建議對普通投資者來說是最好的建議，但對我不是。
這時我的會計插話進來說：將關(guān)注點和不同資產(chǎn)的使用情況略做調(diào)整，普通的投資者就能在風(fēng)險較小的情況下取得更高的回報。投資者與其坐著觀望市場漲跌，聽財經(jīng)專家想方設(shè)法預(yù)測下一個熱門股票花落誰家，還不如用用羅伯特富爸爸的方法。每次市場下跌時，投資者不必恐慌，也不用擔(dān)心接下來哪個板塊會上漲。投資者不但以較少的投資、較低的風(fēng)險獲得更大的回報，而且錢會自動跑過來，就像變魔術(shù)一樣。實際上，我常常把這一投資戰(zhàn)略叫作魔錢。
因為和這個記者會面的時間太短，39%的回報率以及剛才說到的魔錢這種理念一時半會兒也跟他說不清。談到魔錢時，會面也就結(jié)束了。
正如我所說的那樣，這位記者誠懇而且虛心。幾周之后，雖然我并沒有要求他寫，他還是撰寫了另外一篇關(guān)于我的文章。盡管文章是準(zhǔn)確的，但他沒有提及我如何獲得高額回報，或者關(guān)于魔錢的任何內(nèi)容。
最重要的是，我要感激他讓我產(chǎn)生了撰寫本書的想法，但這本書可不是寫給普通投資者看的。
經(jīng)常被問到的問題
在與那位記者會面之后，我決定把富爸爸如何將一個小投資轉(zhuǎn)化成一個超額回報的方法向人們解釋解釋，做這件事的時機已經(jīng)到了。這本書也給我提供了一個回答一些常見問題的機會，這些問題是我經(jīng)常避而不答的。比如：
我有 1萬美元。我該投資什么？
你建議做什么類型的投資？
我該怎么開始？
我不愿意回答此類問題的主要原因在于這些問題的真實答案是它取決于你，而我要做的常常與你應(yīng)該做的不一樣。
我不愿意回答此類問題的另外一個原因是，當(dāng)我回答此類問題，并且向人們真切地解釋我做了什么，以及我如何在利用較少的錢和承擔(dān)較小風(fēng)險的情況下獲得了高額回報時，他們的反應(yīng)常常是：
在這里你可沒法這樣做。
我可負擔(dān)不起。
有沒有更容易的方法？
為什么有這么多人會賠錢
在我看來，數(shù)百萬人損失幾十億美元的原因之一是由于他們正在尋找將他們的錢投向何處時，許多人已經(jīng)準(zhǔn)備好了為他們提供答案，比如：
把錢存起來。
做長期和多樣化的投資。
把你的信用卡剪掉，別負債。
本書不是為那些想要簡單答案的人寫的。如果你喜歡多數(shù)人樂意接受的過于簡單的理財答案，那么，本書很可能不適合你。我的答案對多數(shù)人來說可能難以接受或難以理解。
本書是為那些想更好地控制他們的金錢，并且想用他們手中的錢掙更多錢的人寫的。如果這讓你感興趣的話，那么請繼續(xù)往下讀。
最差的致富之路
那位記者說得沒錯，他的建議對普通投資者來說是很棒的，但事實是他的建議是發(fā)財致富最難走的路徑之一。正在工作著的人會把錢投入退休計劃中，比如包含了大量共同基金的 401（k）計劃。而這些人終其一生都在乘坐 401（k）計劃這一緩慢的公共汽車，即使它的引擎已經(jīng)磨損，跑不快，也從來爬不上投資回報的頂峰，并且剎車還不靈，在走下坡路時會讓人心驚膽戰(zhàn)。
對普通投資者而言，將錢放進退休計劃長期持有可能是一個好主意；但對我來說，這是一條緩慢、冒險、低效和稅負較高的投資之路。
有更好的投資
可投資的資產(chǎn)分為 4種：企業(yè)、房地產(chǎn)、紙資產(chǎn)和商品期貨。簡單的投資就是將錢投入標(biāo)準(zhǔn)普爾 500指數(shù)基金。對于多數(shù)共同基金經(jīng)理來說，標(biāo)準(zhǔn)普爾 500是他們要超越的基準(zhǔn)。很不幸，幾乎沒有人能夠打敗它。
常常會有人提出這樣的問題：既然沒有幾個人能夠超越標(biāo)準(zhǔn)普爾指數(shù)，為什么你還需要一位基金經(jīng)理呢？為什么不自己將錢投到標(biāo)準(zhǔn)普爾指數(shù)中去呢？
而我的回應(yīng)是：我也會問同樣的問題。我會繼續(xù)說，如果你在房地產(chǎn)上只投資了 1萬美元，并通過向銀行借貸 9萬元，以此讓自己的資產(chǎn)負債比高達 90%，10年后，你投在標(biāo)準(zhǔn)普爾 500指數(shù)基金中的 1萬美元大約會增長到 1.8萬美元；你投在房地產(chǎn)上的 1萬美元，隨同你的銀行貸款大約會增長到 15.8萬美元。
人們不禁會問：那為什么沒有更多的人投資房地產(chǎn)呢？
我的回答是：因為如果投資房地產(chǎn)，你必須是一個合格的投資者。想要在房地產(chǎn)投資上獲得成功，這要求投資者具備更多的理財技巧。因為房地產(chǎn)投資是一種資本密集型的投資，它需要更多精心的管理。購買共同基金這樣的紙資產(chǎn)較為容易，不太貴，也不需要過多的打理，這就是許多人會做此類投資的原因所在。
最有力的資產(chǎn)
標(biāo)準(zhǔn)普爾 500是一個國際性市場，而房地產(chǎn)是一個地方性市場。這意味著什么呢？如果你是一個精明的房地產(chǎn)投資者，你就能經(jīng)常在房地產(chǎn)上獲得更高的回報。你投在標(biāo)準(zhǔn)普爾 500上的 1萬美元只能獲得與其他所有人一樣的收益，而你把 1萬美元投到房地產(chǎn)，所獲收益會遠遠高于 15.8萬美元，或者遠遠低于這個數(shù)。如果你是一個蹩腳的房地產(chǎn)投資者和資產(chǎn)管理者，你可能會把自己投入的 1萬美元全部賠進去，甚至賠得更多；如果你不擅長房地產(chǎn)的收購和管理，你投資標(biāo)準(zhǔn)普爾 500可能會更好些。能否在房地產(chǎn)投資方面取得成功取決于作為投資者的你，而能否在標(biāo)準(zhǔn)普爾 500取得成功則取決于標(biāo)準(zhǔn)普爾那 500家指數(shù)公司。
如果有人問能否用 1萬美元獲得比 15.8萬美元還多的收益呢？那答案就是：可以，但要獲得這樣的回報，投資者常常要利用企業(yè)的力量。在 4種資產(chǎn)分類中，企業(yè)是最具力量的資產(chǎn)，但它的創(chuàng)立、培育和管理所要求的技術(shù)性又最強。如果有人既擅長創(chuàng)建企業(yè)，又擅長投資房地產(chǎn)，對于他來說，獲得超額回報是可能的。
如何獲取超額回報
因為本書的某些內(nèi)容在其他富爸爸系列的書中已經(jīng)論及，所以，本書要有所拓展，我將為大家進一步探討如何獲取超額回報這一財富加速器，這是我的富爸爸教給我的。
閱讀本書，你將找到為什么多樣化投資和長期投資常常不是最好的投資建議，以及為什么很多人聽從這個建議之后會在市場上賠錢的答案。
在所有投資者的眾多成功秘訣中，其中一個就是投資不搞多樣化，而是整合。他們不會把全部資本只投資于一種資產(chǎn)，而是整合到兩到三類資產(chǎn)中，利用財務(wù)杠桿使其加速運轉(zhuǎn)，并始終調(diào)整好不同資產(chǎn)間的現(xiàn)金流動。例如，通過整合企業(yè)和紙資產(chǎn)的力量，比爾蓋茨成為世界富豪。他實現(xiàn)了許多創(chuàng)業(yè)家的夢想，即建立一家公司，并通過股票市場將它上市。換句話說，他將企業(yè)的一部分資產(chǎn)變成了紙，也就是人們通常所說的股票。如果比爾蓋茨沒有將他的公司上市，他仍然是一個富人，但可能不會在如此年輕時便成為世界首富。簡而言之，正是這兩類資產(chǎn)的整合讓他快速致富。而不是像一名微軟公司的員工那樣領(lǐng)取工資，再將薪水分散投入到共同基金中去。
通過擁有一家投資房地產(chǎn)的企業(yè)，唐納德特朗普（DonaldTrump）獲得了更大的回報。而通過擁有一家投資其他企業(yè)的企業(yè)，世界上最偉大的投資者沃倫巴菲特（Warren Buffett）獲得了極高的回報。
大公司還是小公司
這并不是說你的企業(yè)必須是大公司，或者是一家房地產(chǎn)公司。核心問題在于，投資者即使擁有一家小公司也可以投資房地產(chǎn)。這就好比是擁有兩個職業(yè)，一個職業(yè)針對人，而另一個職業(yè)則針對錢。比如，我最為人所知的身份是一個作家，可以說這就是我的職業(yè)，而我掙錢的職業(yè)是房地產(chǎn)。再重申一下，要點在于整合兩到三類資產(chǎn)，而不是只在一類資產(chǎn)上搞多樣化。即使你是一個小老板，你照樣能夠利用與大公司一樣的資金優(yōu)勢。就像大公司和股票市場讓比爾蓋茨成為億萬富翁一樣，小公司、房地產(chǎn)和紙資產(chǎn)能夠讓你在 10年之內(nèi)變身千萬富翁。問題是，你能夠熟練掌握在至少兩種資產(chǎn)上投資的技巧嗎？如果你能掌握，財務(wù)魔法就會發(fā)生。
協(xié)同還是分散
在本書中，你將學(xué)到富爸爸獲得超額回報的法則。富爸爸教他的兒子和我要聘用能力強的顧問，然后整合這些財力，并促進它們發(fā)揮作用。
這些財力包括：
企業(yè)
房地產(chǎn)
紙資產(chǎn)
銀行貸款
稅法
公司法
整合的意思是組合起來共同經(jīng)營。分散化的意思是拆開后分別經(jīng)營。
如果有人能夠整合并促進上述全部 6種力量，他就能夠獲得超額的回報，而開始時只需投入很少的錢就可以。如果有人將這 6種力量出色地整合在一起，那么魔錢就會出現(xiàn)，或者說財務(wù)協(xié)同效應(yīng)就會發(fā)生。
什么是協(xié)同
人們將協(xié)同常常定義為整體大于各部分之和。用簡單的術(shù)語表達的話，它就是 1 1=4。在本例中的和為 4，它大于各個部分的加總，即大于 1 1。
還有另外一個協(xié)同的案例。假設(shè)你得到了一粒南瓜籽和一堆土。即使你在種子上面覆蓋了越來越多的土，但只有土種子也無法生長。如果你把陽光和水的適當(dāng)組合施加到土堆上面，你就會發(fā)現(xiàn)突然之間種子開始生長。正是土壤、陽光和水之間的協(xié)同作用導(dǎo)致種子發(fā)生了神奇的變化。
同樣的事情也會發(fā)生在金錢身上。如果給予正確的組合，你的金錢就能神奇地增長。如果你的金錢只埋在一堆多樣化的土壤之中，它可能會變成蘑菇，而不會變成魔錢。
協(xié)同的力量
本書講述的是你如何才能利用不同的財力，駕馭你的金錢，并且制造出財務(wù)協(xié)同效應(yīng)，即產(chǎn)生魔錢。
很明顯，本書不是寫給普通投資者看的。在此，把我解釋如何獲得 39%的回報時那位記者說的一句話重說一次：好吧，普通投資者可做不到你這樣。
同樣，我也把對那個評論的答復(fù)重說一遍：我從來沒說過他們能夠做到。
這本書是為那些想更好地控制自己的金錢，并且超越普通投資者的平均回報率的人寫的。本書不會告訴你具體要做什么投資，這是因為你做什么可以致富和你如何做真的應(yīng)該由你自己決定。然而，有些投資者獲得了比普通投資者高得多的投資回報，但時間更短，風(fēng)險更小，而且所需資金較少。
本書給你提供的幫助就是指導(dǎo)你理解其中的來龍去脈。
你能在股市投資 1萬美元而賺到 1000萬美元嗎
在讀完本書之后，這是不是意味著你用 1萬美元也能得到相似的結(jié)果？我的回答仍然是這取決于你自己。
這里還有一個更重要的問題，你認為，只投資股市，能否在10年之內(nèi)將 1萬美元變成 1000萬美元？也可以把同樣的問題問一問只投資房地產(chǎn)的某個人。大多數(shù)情況下，答案是不能。單單從一種資產(chǎn)身上獲得超額回報非常困難，但這卻是多數(shù)人試圖要做的事情。如果他們投資于不同種類的資產(chǎn)，并且整合不同資產(chǎn)加速器的力量，他們就會創(chuàng)造出投資協(xié)同效應(yīng)，就有可能獲得超額回報。
讓美國人最擔(dān)心的事
在一次交談中，一位年輕人舉手問道：為什么超額回報如此重要？慢慢致富就不對嗎？是什么讓金錢變得如此重要呢？難道快樂不重要嗎？
每當(dāng)我談?wù)摻疱X和致富時，聽眾中總有一些人抱著金錢并不重要的態(tài)度，我稱之為憤世嫉俗。由于事先有準(zhǔn)備，這一次我笑著拿出了《今日美國》（USA Today）中的一篇文章。報紙曾經(jīng)做過調(diào)查，發(fā)現(xiàn)美國人最擔(dān)心的事是錢花光了。他們最怕的不是癌癥、犯罪或核戰(zhàn)爭，而是人老了，錢沒了。壽命很長卻沒有錢花，這就是當(dāng)下美國人最大的恐懼。多數(shù)人已經(jīng)意識到：等他們上了年紀(jì)之后，社會保障和老年醫(yī)�？赡軐λ麄儧]有太大的幫助。
在讓一位年輕女士給聽眾朗讀那篇文章時，我在掛紙白板上寫下了賺錢比賽這一標(biāo)題及以下內(nèi)容：
在那位年輕女士讀完文章之后，我說：你知道嗎，截止到2010年，美國已有 7 800萬年齡在 65歲或者更大的人仍然在工作，其中有 1/3的人不打算退休。
我聽說有這檔子事，她答道，但你為什么說它是一場比賽呢？
我做了一次呼吸，指著掛紙白板上的年齡說：比賽常常會分節(jié)。比如，職業(yè)橄欖球比賽每 15分鐘為一節(jié)。對于大多數(shù)人來說，我們大約在 25歲畢業(yè)離開學(xué)校，并且計劃在 65歲時退休。這表明我們有 40年的時間可以進行賺錢比賽，這意味著每節(jié)比賽的時間為 10年。在這 40年里，我們希望賺到足夠的錢，并且儲存起來，以備養(yǎng)老之需。在第二節(jié)結(jié)束時，也就是在我 47歲后不久，我得以從這場比賽中脫身。我的妻子金則在她 37歲時贏得了她第一節(jié)的比賽。你明白我說的比賽的意思了嗎？
那位年輕女士點點頭，手里還抓著那篇《今日美國》的文章。那如果他們沒有掙足錢，還要在 65歲以后繼續(xù)工作，這就是你所說的加時賽？
沒錯。那可能會真的有好處，因為工作大概會讓他們更加健康。差別就在于一個是不得不工作，一個是想工作。而時間不多了表示你還活著，但身體狀況不允許你再工作了？
我點點頭說：你說得對。之后我又問道，你愿意告訴我你處在賺錢比賽的哪一節(jié)，以及你是否還在比賽，或者已經(jīng)贏得了比賽嗎？但不需要告訴我你的年齡。
我不在乎告訴你我有多大。我 32歲，處在你所謂賺錢比賽的第一節(jié)。停頓了一會兒，她繼續(xù)說道：不，我還遠遠沒有贏得比賽。我債臺高筑，要還教育貸款、房貸和車貸，還要繳稅，以及日常生活開支，這些就把我掙的錢花去了大半。
長時間的沉默，這使得她的話得以在整個房間里回蕩，之后，我說：謝謝你的誠實。如果你正在開始人生的第四節(jié)，假如你 55歲，并且在股市上損失了很多錢，你還有能力做長期投資嗎？你還承受得起再一次的市場低迷嗎？當(dāng)你的錢每年的回報不足 10%時，你還能一邊工作一邊等待嗎？
她回答說：不能。
現(xiàn)在，你能理解為什么擁有足夠的錢有多么重要了嗎？理解為什么提高你的財商，讓你承擔(dān)較少的風(fēng)險，在較短的時間里創(chuàng)造更高回報的重要性了嗎？
她點頭贊同。
我想強調(diào)一下我的觀點，又問道：現(xiàn)在你能理解為什么將你未來的財力當(dāng)賭注押在股市漲跌上沒有多大意義了吧？現(xiàn)在你能理解為什么你不聰明了吧？將你的錢交給陌生人，而他們只會猜測哪只股票是績優(yōu)股，哪只股票是垃圾股。隨著年齡的增大，你不得不努力工作，并繳納越來越多的個稅，然后意識到這種拼命工作的生活沒有什么成績可言，這有意思嗎？
她回答說：沒意思。
當(dāng)知道她理解了為什么為了得到更大的回報她必須要控制自己的錢非常重要之后，我又溫和地問了她一個問題：你理解為什么美國人最怕老了以后沒有錢花的原因了嗎？
是的，她聲音顫抖地說道，我媽和我爸害怕幾年后不得不搬來跟我一塊兒住。我也擔(dān)心這個事。我非常愛他們，但我只是他們的孩子。我還有丈夫和 3個孩子�？晌液驼煞蚰軌蜇摀�(dān)得起孩子尚小的家庭、年老之后的父母、孩子的學(xué)費和我們自己的退休生活嗎？
不要做犧牲品
房間里再次陷入沉寂。我能夠斷定很多其他人也面臨著相似的財務(wù)困境。并不是 1 000萬美元有多么的重要。我輕輕地說道，我講的是要控制你未來的理財；講的是你要學(xué)會打好自己的賺錢比賽，而不是讓其他人拿走你的錢，為你打比賽。我不是在告訴你如何快速致富，雖然你能夠做到；我只是想讓你理解為什么富人會更富，以及你需要做什么才不至于成為賺錢比賽的犧牲品。我不希望你成為這場比賽的犧牲品，也別成為這場比賽運營者的犧牲品。通過我對這場比賽的分析，你能夠擁有更大的控制力，然后對你的錢和你未來的理財承擔(dān)更大的責(zé)任。
為時未晚
那位年輕的女士問道：我能贏得比賽嗎？
當(dāng)然能，我回答道，但你需要從改變態(tài)度開始入手。態(tài)度改變之后，詳細寫下一個 10年計劃。我再說一次，這與快速致富無關(guān)，而是要你學(xué)習(xí)比賽和參與比賽。一旦你學(xué)會了比賽，比賽就變得更加有趣。隨著年齡的增長，多數(shù)人會說為什么我早沒這么做？這是個有趣的比賽。
如果不改變，我就沒有很多獲勝的機會，是嗎？
好吧，我不能未卜先知，但是，鑒于你有 3個年幼的孩子、年老的父母，外加你和你丈夫本身的財務(wù)需求，我只能說比賽馬上就會結(jié)束，而你卻不是贏家。什么時候開始都不晚，所以，你要盡早開始。我所有的要求就是，你不要等到你所有的錢和精力都消失了，或者等到聽取了差勁的理財建議，并進行長期投資之后，才發(fā)現(xiàn)你用辛辛苦苦掙來的錢所做的投資并不能達到你預(yù)期的表現(xiàn)，或者只是越來越努力地工作，希望你的財務(wù)問題會解決，或者更糟，因為你永遠不能停止工作。請不要像那數(shù)百萬人一樣，某天一覺醒來，問道：誰掏走了我的錢？ < 顯示部分信息 免費在線讀 　　第十四章如何成為一個杰出的投資者

　　你需要兩份工作：一份由你來做，另一份讓你的錢去做。
　　富爸爸
　　為你的錢找一份工作
　　在本書行將接近尾聲之際，你或許已經(jīng)體會到了我被人反復(fù)問及以下問題時的那種沮喪之情了：
　　如果你有1萬美元，你會做什么投資？
　　你推薦房地產(chǎn)，是不是？
　　對我來說最好的投資是什么？
　　我如何開始投資？